亿纬锂能表示，赴港上市将“进一步提高公司的资本实力和综合竞争力，提升公司国际化品牌形象，满足公司国际业务发展需要，深入推进公司全球化战略”。
该公司计划发行的H股股数不超过发行后总股本的10%，并拥有不超过新发行股数15%的超额配售选择权。
01 全球化布局的资本引擎
作为中国锂电池行业的头部企业，亿纬锂能目前在 匈牙利、马来西亚和美国三地布局海外工厂，总投资额接近174亿元人民币。
这些项目的建设正如火如荼展开：匈牙利德布勒森的乘用车大圆柱电池项目紧邻宝马工厂，预计2026年建成投产。
马来西亚工厂的圆柱锂电池项目设备已于去年12月开始进场，年产能达6.8亿只小圆柱电池已在今年初实现量产。
北美市场方面，亿纬锂能创新性地采用 “CLS全球合作经营模式”，与戴姆勒卡车、帕卡及康明斯合资建设电池工厂，公司持有合资工厂10%股权。
这一系列全球化布局需要巨额资金支持。截至今年一季度末，亿纬锂能资产负债率为62%，账上货币资金约为134亿元。
02 全球第二的储能巨头
亿纬锂能成立于2001年，2009年作为首批企业在深交所创业板上市。历经24年发展，该公司已形成从材料、电芯、BMS到系统的全体系研发平台。
在三大核心业务领域，亿纬锂能展现出强大竞争力：动力电池市占率全球第九，储能电池市场份额位居全球第二。
2024年，该公司实现营业收入486亿元，净利润40.7亿元，其中海外销售收入占比达24%以上。
今年一季度业绩增长明显提速：营收127.96亿元，同比增长37.34%;储能电池出货12.67GWh，同比增长80.54%;动力电池出货10.17GWh，同比增长57.58%。
03 港股市场的“锂电热潮”
亿纬锂能选择此时赴港上市，正值香港新股市场异常活跃的窗口期。香港财政司司长陈茂波5月25日透露，今年以来香港新股集资额超过760亿港元，较去年同期增加超过七倍。
这股热潮中，最受瞩目的当属宁德时代的港股上市。在行使超额配售权后，宁德时代募集资金约407.6亿港元，创下港股四年多募资新高。
截至6月9日收盘，宁德时代港股股价达302.6港元，较发行价上涨约15%。
在宁德时代之前，已有三家中国锂电池企业在港交所挂牌：中创新航、瑞浦兰钧和正力新能，上市时间分布在2022年至2025年间。
锂电池企业纷纷选择香港作为第二上市地，背后是行业全球化发展的战略需求。太平洋证券分析认为，中国科技制造业在港股上市后，有望获得全球市场的价值重估。
04 加快全球化产能布局
目前，亿纬锂能已于6月7日召开董事会审议通过相关议案。公司表示将充分考虑现有股东的利益和境内外资本市场情况，在股东大会决议有效期内选择适当时机完成发行上市。
此次发行上市还需经过公司股东大会审议，并需要取得中国证监会和香港联交所等相关机构的批准。
若进展顺利，亿纬锂能将成为国内又一家实现 “A+H”双市场布局 的锂电龙头企业。
该公司明确表示，此次港股上市所募集资金将主要用于推进海外工厂建设，加快全球化产能布局，以及补充营运资金等用途。
